در بازارهای مالی، دو رویکرد اصلی برای فعالیت وجود دارد: معامله‌گری و سرمایه‌گذاری. معامله‌گری، فعالیتی کوتاه‌مدت است که هدف آن کسب سود از نوسانات قیمت‌ها است. سرمایه‌گذاری، فعالیتی بلندمدت است که هدف آن کسب سود از رشد ارزش دارایی‌ها است.
در این مقاله، به بررسی تفاوت میان این دو رویکرد می‌پردازیم.
تفاوت معامله‌گری و سرمایه‌گذاری
تفاوت میان معامله‌گری و سرمایه‌گذاری در موارد زیر خلاصه می‌شود:
- هدف: هدف معامله‌گری، کسب سود از نوسانات قیمت‌ها است، در حالی که هدف سرمایه‌گذاری، کسب سود از رشد ارزش دارایی‌ها است.
- افق زمانی: افق زمانی معامله‌گری کوتاه‌مدت است، در حالی که افق زمانی سرمایه‌گذاری بلندمدت است.
- تخصص: معامله‌گری نیاز به تخصص و دانش بیشتری نسبت به سرمایه‌گذاری دارد، زیرا معامله گران باید بتوانند نوسانات قیمت‌ها را پیش‌بینی کنند.
- ریسک: ریسک معامله‌گری بیشتر از سرمایه‌گذاری است، زیرا معامله گران باید در معاملات خود، نوسانات قیمت‌ها را در نظر بگیرند
- نوع ابزار مالی: معامله گران عمدتاً در بازارهای مالی مثل رمزارزها، فارکس و اوراق بهادار فعالیت می‌کنند اما سرمایه گذاران در سهام، اوراق بهادار، املاک و … سرمایه‌گذاری می‌کنند.
معامله‌گری
معامله‌گری، فعالیتی کوتاه‌مدت است که هدف آن کسب سود از نوسانات قیمت‌ها است. معامله گران معمولاً در بازه‌های زمانی کوتاهی، مانند چند دقیقه، چند ساعت یا چند روز، معاملات خود را انجام می‌دهند.
معامله گران با استفاده از ابزارهای مختلف تحلیل تکنیکال، سعی می‌کنند نوسانات قیمت‌ها را پیش‌بینی کنند و در جهت درست وارد معامله شوند.
عموما معامله‌گرها در چهار سبک متنوع عمل می‌کنند؛
- سبک اول: معامله‌گرانی هستند که در لحظه و دقیقه و با نوسانات لحظه‌ای بازار معامله می‌کنند. یعنی به محض دریافت سود شروع به فروش می‌کنند و در همان دقیقه‌ها ده‌ها معامله را به این شکل صورت می‌دهند.
- سبک دوم: عده دیگری هستند که طول معاملات‌شان را روی 24 ساعت قرار می‌دهند. یعنی تنها یک شبانه‌روز به معاملات خود اجازه سود و یا ضرر می‌دهند و تصمیمات‌شان را در طول 24 ساعت نهایی می‌کنند.
- سبک سوم: در این میان هستند معامله‌گرانی که بسیار حرفه‌ای هستند و به اصطلاح موج سواری می‌کنند. یعنی بنا بر حال و وضعیت بازار در طول مدت چند روز یا چند هفته معاملات خود را شکل می‌دهند.
- سبک چهارم: این دسته از معامله‌گران برای بالا بردن طول مدت معاملات خود ماه‌ها و حتی سال‌ها بسیار شبیه به سرمایه‌گذاران عمل می‌کنند و بیشتر هدف خودشان را بر میزان سود تایین می‌کنند که عموما حد ضرر و سودشان بیشتر از بقیه افراد است.
سرمایه‌گذاری
سرمایه‌گذاری، فعالیتی بلندمدت است که هدف آن کسب سود از رشد ارزش دارایی‌ها است. سرمایه گذاران معمولاً در بازه‌های زمانی طولانی، مانند چند سال یا چند دهه، معاملات خود را انجام می‌دهند.
سرمایه گذاران با استفاده از ابزارهای مختلف تحلیل بنیادی، سعی می‌کنند ارزش واقعی دارایی‌ها را تعیین کنند و در صورت مناسب بودن قیمت، اقدام به خرید آن‌ها کنند. سرمایه گذاران عموما یا به بازارهایی که درگیر کاهش و نزول هستند وارد نمی‌شوند یا در صورت حضورشان سعی می‌کنند در زمان نزول تا بازگشت سرمایه و جبران ضرر و دریافت بازدهی صبر کنند، دلیل صبر کردن سرمایه گذاران نه فقط دید بلندمدت‌شان است بلکه به دلیل تحلیل‌های بنیادی در مورد خریدشان در همان آغاز سرمایه‌گذاری نیز هست. تحلیل بنیادی دقیق این اطمینان را به سرمایه‌گذار می‌دهد که انتخاب درستی را انجام داده است. به عنوان مثال برای انتخاب و خرید سهام ارزنده در بورس باید تحلیل بنیادی انجام داد.
سرمایه‌گذاری بهتر است یا معامله‌گری؟
پاسخ به این سوال، ممکن است بسته به شرایط فرق کند و نمی توان به طور قطع گفت کدام یک از این روش ها بر دیگری برتری دارد. بیشتر بستگی به بازدهی دارد که شما منتظر آن هستید. این شما هستید که باید تشخیص دهید می خواهید در بازار سهام معامله گر یا سرمایه گذار و یا ترکیبی از هر دو باشید. با خواندن ادامه مقاله، شاید متوجه شوید که کدام یک از این روش های سود دهی برای شما مناسب تر است.
معامله‌گری کنیم یا سرمایه‌گذاری؟
تا اینجا با تفاوت های معامله‌گری و سرمایه‌گذاری آشنا شدیم. اما سوال مهم این است که حال معامله‌گری بهتر است یا سرمایه گذاری؟
انتخاب رویکرد معامله‌گری یا سرمایه‌گذاری، به عوامل مختلفی مانند افق زمانی، اهداف مالی و میزان ریسک‌پذیری شما بستگی دارد. اگر افق زمانی کوتاه‌مدت دارید و به دنبال کسب سود سریع هستید، معامله‌گری ممکن است برای شما مناسب باشد. اما اگر افق زمانی بلندمدت دارید و به دنبال کسب سود از رشد ارزش دارایی‌ها هستید، سرمایه‌گذاری ممکن است برای شما مناسب‌تر باشد.
نتیجه‌گیری
در مجموع، معامله‌گری و سرمایه‌گذاری دو رویکرد مختلف به بازارهای مالی را نمایان می‌کنند. انتخاب بین این دو وابسته به اهداف شخصی، زمان موجود و سطح تحمل ریسک هر فرد است. همچنین، ممکن است بسیاری از افراد ترکیبی از این دو رویکرد را برای بهره‌وری بهتر در بازارهای مالی انتخاب کنند. بنابراین، با توجه به شرایط شخصی خود، انتخاب مناسبی بین معامله‌گری و سرمایه‌گذاری را انجام دهید.
اوراق مشتقه چیست؟
در چه شرایطی معاملات بورس ابطال می‌شود؟
