صندوق طلا چیست؟

صندوق طلا، نوعی صندوق سرمایه‌گذاری کالایی است که دربازار سرمایه قابل معامله است. پورتفوی این صندوق از دارایی‌های مرتبط با طلا مانند سکه، شمش و اوراق مبتنی بر طلا تشکیل شده است. هدف اصلی این صندوق کسب حداکثری سود از نوسانات طلا بدون نیاز به خرید فیزیکی برای سرمایه‌گذاران است.

مزایای سرمایه‌گذاری در صندوق طلا

• امکان سرمایه‌گذاری با مبالغ اندک
  

  بر خلاف خرید طلای فیزیکی که باید برای آن هزینه زیادی پرداخت کنید، سرمایه‌گذاری در صندوق طلا نیاز به سرمایه هنگفت ندارد و اشخاص می‌توانند با مبالغ اندک (۵۰۰ هزار تومان) شروع به سرمایه‌گذاری در صندوق کنند.

• قابل معامله دربورس (ETF)
  

  از دیگر ویژگی‌های این صندوق می‌توان به قابل معامله بودن آن اشاره کرد. اشخاصی که علاقه‌مند به سرمایه‌گذاری در این نوع صندوق هستند می‌توانند پس از دریافت کد بورسی از طریق پنل معاملاتی تمامی کارگزاری‌های عضو سازمان بورس و اوراق بهادار اقدام به سرمایه‌گذاری در این صندوق نمایند.

• رفع مشکلات ناشی از نگهداری فیزیکی
  

  اشخاص با سرمایه‌گذاری در صندوق‌های مبتنی بر طلا با ریسک ناشی از خرید طلای فیزیکی مانند سرقت، مشکل نگهداری، حمل کردن، تقلب در اصالت کالا و… روبرو نخواهند شد.

• فروش راحت
  

  اشخاص برای فروش طلای فیزیکی سختی‌های زیادی را متحمل می‌شوند و گاها باید هزینه بیشتری هم پرداخت کنند. شما می‌توانید با سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا هر زمان که تمایل داشته باشید بخشی از دارایی خود را (حتی کمتر از ارزش یک سکه یا شمش طلا) به فروش رسانده و پس از ثبت درخواست وجه از طریق سامانه معاملاتی خود، نهایتا یک روز کاری بعد مبلغ حاصل از فروش را دریافت کنید.

• کاهش هزینه معاملات
  

  برای خرید طلای فیزیکی علاوه بر بهای طلا می‌بایست هزینه کارمزد و مالیات پرداخت شود در صورتی که سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا  کارمزد اندکی دارد و معاف از مالیات است.

• مدیریت حرفه‌ای دارایی‌ها
  

  یکی دیگر از مزایای صندوق‌های طلا بهره‌مندی از مدیریت حرفه‌ای دارایی‌ها است. مدیران می‌توانند در زمان رونق بازار طلا ۹۰ درصد از دارایی صندوق را به سرمایه‌گذاری در سکه طلا، شمش و اوراق مشتقه اختصاص دهند و زمانی که روند بازار طلا نزولی باشد ۷۰ درصد از دارایی صندوق را در زمینه فوق و مابقی را به سرمایه‌گذاری در اوراق درآمد ثابت اختصاص دهند؛ با این کار ریسک سرمایه‌گذاری تا حدودی مدیریت می‌شود.

معایب سرمایه‌گذاری در صندوق طلا

• هزینه‌ها
  

  هزینه‌ها شامل کارمزد مدیر و کارمزد خرید و فروش است که بر بازدهی سرمایه‌گذاری تاثیرگذار خواهد بود اما این مبالغ در مقایسه با اجرت خرید طلای فیزیکی کمتر است.

• عدم مالکیت طلای فیزیکی
  

  به طور کلی اگر واحدهای صندوق طلا را خریداری کنید در واقع مالکیت فیزیکی آن را در اختیار ندارید و فقط واحدهای صندوق مبتنی برطلا را خریدرای کرده اید. بنابراین اگر تمایل به مالکیت فیزیکی طلا دارید می‌بایست به سراغ خرید طلای فیزیکی بروید.

نحوه سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا

در حال حاضر تمامی صندوق‌های مبتنی بر طلا به صورت قابل معامله در بورس (ETF) هستند و اشخاصی که تمایل به خرید دارند، ابتدا می‌بایست نسبت به اخذ کد بورسی اقدام کرده سپس در یک کارگزاری مورد تایید سازمان بورس و اوراق بهادار ثبت نام کنند. پس از دریافت نام کاربری و کلمه عبور وارد سامانه معاملاتی شده و نماد مورد نظر را روی تابلوی معاملات جستجو نموده و اقدام به ثبت درخواست خرید نمایند.

ثبت نام در کارگزاری حافظ

نتیجه‌گیری

به طور کلی صندوق‌های طلا برای اشخاصی که ریسک‌پذیر هستند و نگاه بلند مدت دارند اما وقت، دانش و منابع مالی کافی برای خرید فیزیکی طلا را ندارند مناسب است. همچنین اشخاص می‌توانند با سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا از مزایای این صندوق‌ها مانند معافیت مالیاتی، رفع مشکلات ناشی از نگهداری فیزیکی، سهولت نقدشوندگی، سرمایه‌گذاری با مبالغ اندک نسبت به خرید فیزیکی بهره‌مند شوند.

لازم به ذکر است بازدهی صندوق‌های مبتنی بر طلا همسو با نرخ ارز و انس طلای جهانی شکل می‌گیرد. به این ترتیب سرمایه‌گذاران با سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها از رشد بازار طلا سود خواهند برد.

سوالات متداول

• سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا برای کدام دسته از افراد مناسب است؟

سرمایه‌گذاری در صندوق‌های طلا برای اشخاصی که  ریسک‌پذیر هستند و دید بلند مدت دارند اما وقت کافی، دانش کافی و سرمایه مورد نیاز برای خرید طلای فیزیکی را ندارند مناسب است.

• آیا سرمایه‌گذاری در صندوق های طلا ریسک دارد؟

بله، با توجه به اینکه بازدهی صندوق مبتنی بر نرخ ارز و انس طلای جهانی محاسبه می‌شود؛ بنابراین سرمایه‌گذاری در صندوق طلا همراه با ریسک است و برای افرادی که ریسک پذیرهستند و نگاه بلند مدت دارند مناسب است.

• حداقل مبلغ جهت سرمایه‌گذاری در صندق طلا چقدر است؟

شروع سرمایه‌گذاری از 500 هزار تومان است.

• نحوه سرمایه‌گذاری در صندوق طلا چگونه است؟

با توجه به این که این صندوق‌ها قابل معامله در بورس هستند، تمامی افرادی که کد بورسی دارند می‌توانند با عضویت در یک کارگزاری و جستجوی نماد صندوق طلا مورد نظر اقدام به خرید نمایند.

• ساعت معاملات صندوق طلا چگونه است؟

معاملات در ایام کاری شنبه الی چهارشنبه (به غیر از تعطیلات رسمی) از ساعت ۱۲ الی ۱۵ و پیش گشایش از ساعت ۱۱:۳۰ الی ۱۲ است.

• کارمزد صندوق طلا چقدر است؟

کارمزد خرید و فروش صندوق طلا 0.00125 از مبلغ معامله است به عبارتی دیگر مجموع کارمزد خرید و فروش 0.0025 از مبلغ معامله است.

• آیا برای سرمایه‌گذاری در صندوق طلا باید مالیات پرداخت کنیم؟

خیر، از پرداخت مالیات معاف هستند.

• نحوه ی نقدشوندگی صندوق طلا چگونه است؟

با توجه به اینکه این صندوق در بورس معامله می‌شود، هر زمان که شخص تمایل داشته باشد (در ایام کاری و ساعت معین شده برای انجام معاملات) می‌تواند از طریق سامانه معاملاتی کارگزاری خود مقدار مشخص (به دلخواه) از دارایی صندوق را به فروش رسانده و پس از آنکه فروش انجام شد نسبت به ثبت درخواست وجه خود اقدام نماید. پس از ثبت درخواست و تایید آن نهایتا یک روز کاری بعد مبلغ به حساب سرمایه‌گذار واریز می‌شود.

• دامنه نوسان صندوق‌های طلا چقدر است؟

در حال حاضر دامنه نوسان صندوق‌های طلا ۱۰ درصد در نظر گرفته شده است. یعنی در طی یک روز کاری قیمت واحدهای صندوق نمیتواند بیش از ۱۰ درصد افزایش یا کاهش داشته باشد.

• برای مشاهده و مقایسه بازدهی صندوق‌های طلا چه اقدامی انجام دهیم؟

برای مشاهده و مقایسه صندوق‌های طلا می‌توانید به سایت فیپ ایران به نشانی fipiran. com مراجعه کنید.